Het is niet ongebruikelijk voor de bankdirecteur producten aanbieden zoals verzekerings- en kapitalisatieobligaties. Maar vergis u niet, hij is niet altijd bezig met het aanbevelen van een goede investeringsoptie. In feite moet hij producten verkopen en heeft hij vaak een prestatiedoel. Ken het echte doel van de kapitalisatieobligatie, hoe deze werkt en of dit de beste optie voor u is:
Wat is een kapitalisatieverplichting?
Weet allereerst dat deze effecten geen investeringen zijn, aangezien ze niet winstgevend zijn. Ze zijn gemaakt om gedwongen te sparen in een tijd dat er niet veel investeringsmogelijkheden waren, zoals tegenwoordig.
Het doel van de kapitalisatieverbinding is dus uitsluitend om op geluk te wedden door middel van getallen getrokken door de Federale Loterij.
Waarom is het een vorm van gedwongen besparingen?
Want als u een waardepapier koopt, betaalt u (maandelijks of in een keer) een bedrag dat u gedurende de looptijd niet kunt terugkrijgen zonder een zeer hoge korting. Dat wil zeggen, als u het bedrag vóór de vervaldatum opneemt, kunt u alles wat u hebt betaald of het meeste ervan verliezen. Deze korting is regressief (het kortingspercentage neemt in de loop van de maanden af), totdat het 100% van het betaalde bedrag bereikt. Dus je krijgt niets.
Bovendien is het belangrijk om te weten dat sommige obligaties een aanvankelijke uitstelperiode hebben waarin geen aflossingsbedrag wordt betaald vóór de vervaldatum. Dat wil zeggen, u verliest al het geld dat u hebt betaald terwijl u dacht dat u aan het investeren was. Deze periode verschilt per titel en per instelling. Het kan een paar maanden of zelfs jaren duren.
Alle obligaties moeten een vervroegde aflossingstabel hebben, die het kortingspercentage per periode en de eventuele uitstelperiode moet aangeven. De werking van kapitalisatieobligaties wordt gereguleerd en gecontroleerd door SUSEP (Superintendence of Private Insurance).
Andere kapitalisatieobligaties kunnen een terugbetaling van meer dan 100% van het betaalde bedrag garanderen. Maar in de regel is deze uitkering meestal erg laag, bijvoorbeeld 101% tot 105% van het betaalde bedrag. Dit betekent dat u in deze obligaties die dit voordeel garanderen, slechts maximaal 5% van het door u betaalde bedrag ontvangt. Zelfs de traditionele spaarrekening betaalt gemiddeld 7% van het belegde bedrag, afhankelijk van de inflatie in de periode bepaald door de SELIC-rente.
Monetaire correctie is geen inkomen
De beheerder kan aangeven dat u het betaalde bedrag met geldelijke aanpassing ontvangt, alsof het een uitkering is. Maar in werkelijkheid betekent dit geen winst, maar alleen dat geld in de tijd geen waarde heeft verloren.
Maar zelfs deze functie is misschien geen garantie dat het betaalde geld zijn waarde niet verliest. Dit komt door de index die voor deze correctie wordt toegepast. Als een correctietarief wordt toegepast dat een lager percentage heeft dan de inflatie (zoals de TR - Reference Rate), is uw geld gedevalueerd. En in dit geval heb je verlies.
Waarom een spaarobligatie kopen?
Alleen om op geluk te wedden en te geloven dat u een hoge prijs zult ontvangen als u wordt geloot. Dit is het doel van deze titel, om te strijden om prijzen.
Is er nog een ander voordeel?
De kans bestaat dat deze titel een ander doel heeft. Er is een soort kapitalisatieverbinding die werkt als huurgarantie.
Bij het huren van een woning dient de huurder de eigenaar van de woning een betalingsgarantie te geven. Het kan een verzekering, een borgsteller of de huurwaarborg van drie maanden zijn. En dat is waar dit type kapitalisatieobligatie om de hoek komt kijken. In plaats van een storting op een bankrekening te doen, koopt de huurder een zekerheid, waarbij de verhuurder de begunstigde is.
In dit geval, als de huurder de huur niet betaalt, kan de verhuurder het betaalde bedrag terugkopen en zal hij ook meedingen naar de prijstrekking waarin de titel voorziet. De voorwaarden van deze titel (geldigheid, uitstelperiode, betalingsmethode, enz.) Moeten worden gecontroleerd op het moment van aankoop.
